한국경제

... 사용 비중이 증가했고 수출용 담배의 재고 평가손 반영, 매출감소에 따른 고정비 부담 증가 등에 기인한다고 분석했다. 2분기 이후에는 가수요 영향이 축소돼 정상적인 영업환경으로 돌아가 양호한 실적 개선 추세를 보일 것으로 기대했다. 한편 자사주 300만주를 매입 소각키로 한 것은 이 회사의 신뢰성 제고 차원에서 긍정적이라고 평가했다. 적정가 3만7,000원에 투자의견 매수를 제시했다. 한경닷컴 장원준 기자 ch100sa@hankyung.com

한국경제 | 2005.04.27 00:00 | ch100sa

현대증권이 GS건설 적정가를 상향 조정했다. 26일 현대 황중권 연구원은 GS건설의 1분기 매출액이 1.2조원으로 전년대비 34.3% 증가한 것과 관련, 이는 LG필립스LCD의 P7 1단계 공사에 힘입어 건축부문의 매출액이 전년대비 38% 증가했기 때문이라고 설명했다. 또 주택부문 매출이 도급주택 착공 증가로 전년대비 46% 증가한 점도 매출 증가 원인으로 꼽았다. 한편 황 연구원은 1분기 공공부문 수주강화로 기술개발비가 1분기에 집중 투입됐으나 ...

한국경제 | 2005.04.26 00:00 | ch100sa

굿모닝신한증권이 디엠에스 적정가를 내렸다. 26일 이교임 굿모닝 연구원은 디엠에스의 수익이 2~4분기 회복될 것으로 보이며 하반기 이후 대만투자 수혜와 신제품 매출 기여 확대가 예상된다고 평가했다. 6~7월 LG필립스LCD의 7세대 장비 입고가 시작될 것으로 보이며 2분기부터 대만 패널업체들의 수주 모멘텀도 시작될 것으로 관측. 고객 다변화가 LCD 장비업계 최고 수준이며 내년에도 대만 상위업체들의 7세대 이상 투자를 중심으로 성장 모멘텀이 ...

한국경제 | 2005.04.26 00:00 | serew

26일 굿모닝신한증권 이재원 연구원은 기업은행에 대해 1분기 실적이 예상을 상회했다고 평가하고 매수 의견에 적정주가 1만1,000원을 유지했다. 영업이익과 순익이 컨센서스와 예상치를 상회했으며 이는 이자이익의 증가와 대손비용의 감소에 힘입은 것이라고 설명했다. 공격적인 대출자산 성장과 업종내 금리경쟁에도 순이자마진이 전년도 수준을 유지하고 있는 점은 주목할 만하다고 판단. 예상을 상회하는 대손비용 감소를 반영해 올해와 내년 순익 전망치를 ...

한국경제 | 2005.04.26 00:00 | serew

26일 노무라증권은 KTF에 대해 1분기 실적이 예상치를 상회했으나 향후 수익 모멘텀이 부족할 것으로 보고 매도 의견을 유지했다. 적정가는 2만원. 마케팅 비용 확대가 가입자 증가 효과를 약화시킬 것으로 보이며 밸류에이션도 높다고 지적했다. 한경닷컴 강지연 기자 serew@hankyung.com

한국경제 | 2005.04.26 00:00 | serew

26일 노무라증권은 현대차 실적이 2분기부터 반등할 것으로 내다보고 투자의견을 매수로 유지했다. 적정가 6만2,500원. 1분기 실적은 실망스러울 가능성이 있으나 유럽 수출 비중확대 등이 영업 마진을 뒷받침할 수 있을 것으로 판단했다. 원자재가 상승 등이 2분기 영업마진 확대를 가능케할 것으로 보이며 5월 美 공장 가동이 모멘텀을 제공할 것으로 관측. 한경닷컴 강지연 기자 serew@hankyung.com

한국경제 | 2005.04.26 00:00 | serew

... 연구원은 하나은행에 대해 1분기 실적을 부정적으로 평가하고 올해 예상 단기순익 전망치와 적정주가를 하향할 예정이라고 밝혔다. 1분기 예대마진 축소로 이자수익 감소폭이 예상치를 상회했다고 지적하고 이러한 예대마진 하락 효과를 감안해 적정가 등을 변경할 계획이라고 설명. 다만 1분기 실적 부진에도 불구하고 15.1%의 ROE를 유지하고 있는 점을 감안해 투자의견을 매수로 유지했다.현재 제시하고 있는 적정가는 4만1,000원. 한경닷컴 강지연 기자 serew@ha...

한국경제 | 2005.04.26 00:00 | serew

... 판매가 확대되면서 2분기부터 영업실적이 개선될 것으로 전망했다. 올해 고려아연이 55.6톤의 인듐을 판매할 계획에 있다면서 IT산업의 수요증가로 인듐 국제가격은 현재 킬로그램당 1,040달러에 이르고 있어 수익성 향상에 기여할 것으로 기대. 박 연구원은 주가의 단기 급락으로 밸류에이션 메리트가 증가했다면서 투자의견을 시장수익률에서 매수로 올리고 적정가는 3만7,000원으로 제시했다. 한경닷컴 장원준 기자 ch100sa@hankyung.com

한국경제 | 2005.04.26 00:00 | ch100sa

... 교체 및 본사 이전비용 등이 발생했기 떄문이라고 설명했다. 한편 박 연구원은 회사측이 2분기에는 설비투자 회복과 수주확대로 매출이 증가하고 고정비 부담 감소로 수익성도 개선될 것으로 예상하고 있다고 전했다. 2분기 이후 수익성개선 기대감과 재무구조 개선 추세, 양호한 밸류에이션 등을 감안할 때 주가의 반등이 가능할 것이라며 적정가 2만3,000원에 매수 의견을 제시했다. 한경닷컴 장원준 기자 ch100sa@hankyung.com

한국경제 | 2005.04.26 00:00 | ch100sa

... 노무라는 하나은행에 대해 1분기 양호한 이익과 자산 성장에도 불구하고 시장은 마진 축소에 더욱 민감하게 반응하고 있다고 설명했다. 그러나 이자율 상승이 완전히 반영되면서 2분기 부터 NIM(순이자마진)이 안정화될 것으로 전망했다. 한편 상대적으로 취약한 카드 영업 부문 보강을 위해 합작 기업이나 전략적 제휴를 추진하고 있다고 소개. 적정가 3만4,200원에 투자의견 강력매수를 제시했다. 한경닷컴 장원준 기자 ch100sa@hankyung.com

한국경제 | 2005.04.26 00:00 | ch100sa