한국경제

... 큰 신뢰를 주지 못했다는 이유도 있고요. 그렇지만 지수야 높았다 낮았다 하는거니 그럴 수 있는데, 이와 관련해 전환사채를 많이 발행한 일부 회사들의 자금난이 예상된다면서요? 네 주식으로 전환할 수 있는 사채인 전환사채를 주가도 좋고, ... 관계자 인터뷰 준비했습니다. [업계 관계자 : (풋옵션을 요구해도) 현재 바이오주가 폭락한 경우가 많아서 대부분 전환가액에 한참 못미치죠. 리픽싱 조항이 있다 하더라도 이보다도 낮은 주가 때문에, 원금상환을 요청할 것으로 보이는데 ...

한국경제TV | 2022.09.16 15:13

... 입장입니다. 재무상태는? 네오셈은 매출과 이익이 매년 꾸준하게 성장해온 기업은 아닙니다. 다만, 2022년과 2023년에는 큰 폭의 성장을 보여줄 것으로 기대됩니다. 부채비율도 100% 이하로 안정적인 모습을 보여주고 있지만, 전환사채를 가지고 있어 주가 희석이 될 가능성이 높습니다. 다만, 전환사채 발행가가 3500원 중반대로 리픽싱이 없기 때문에 지금 가격은 전환사채보다 낮은 구간으로 투자하기 부담스럽지 않은 구간이라고 판단하고 리포트를 작성했습니다. 나머지 ...

한국경제 | 2022.09.14 15:55 | 김동윤

금융당국이 상장사의 전환우선주와 상환우선주 등 종류주식을 발행할 때 전환사채와 같이 편법 승계 목적의 지분 확대를 막는 규제를 도입한다. 금융위원회는 7일 전환우선주 등에 대해 전환가액 상향조정을 의무화하는 리픽싱 규제와 콜옵션 ... 지난해 12월 최대주주의 편법적 지분확대에 악용되어 온 전환사채의 불공정 거래 규제의 후속 조치로 발행 제한을 전환우선주 등으로 확대하는 내용을 골자로 한다. 전환사채란 정해진 주식 전환가격보다 주가가 오르면 주식으로 전환해 평가 ...

한국경제TV | 2022.09.07 18:22

전환사채처럼 전환가액·콜옵션 규제…금융위 연내 제도 개선 전환우선주, 상환전환우선주 등 종류주식 발행 시에도 전환사채(CB) 발생 시와 같이 편법 승계나 불공정거래 방지를 위한 규제가 적용된다. 금융위원회는 전환우선주 등에 ... 당시 기업의 자금조달을 제약할 것이란 우려가 제기됐으나, 제도운영 결과 기업의 자금조달은 크게 제약하지 않으면서 전환가액 조정(리픽싱)이나 콜옵션 조건이 부여된 전환사채 발행 비중이 줄어드는 제도개선 성과가 나타났다고 금융위는 평가했다. ...

한국경제 | 2022.09.07 17:05 | YONHAP

... 배정하는 무상증자도 함께 결의했습니다. 주주배정 증자는 기존 주주의 지분율을 희석시키기 때문에 주가에 악재입니다. 전환사채(CB) 발행, 새로운 투자자 등을 대상으로 하는 제3자 배정도 아닌 기존 주주 '희생'을 요구하는 ... 유증을 결정했을까요. 업계는 주주배정 말고는 이렇다할 자금조달 수단이 없었을 것으로 봅니다. CB 발행은 작년 말 리픽싱 조건 변경과 주가 하락 등으로 투자자 찾기가 어려워진 최근의 분위기와 무관치 않을 것이라는 게 업계 관측입니다. ...

바이오인사이트 | 2022.04.15 18:17 | 한재영

... CB를 발행해 200억원을 조달했다. 이 CB의 표면·만기이자는 모두 0%다. 만기는 30년인데, 사채권자에게 사전에 통지하면 30년씩 만기를 계속 연장할 수 있다. 사실상 영구 CB로, 전환가액 리픽싱(단가조정) 조건도 ... 재무건정성은 더욱 악화될 가능성이 높다. 작년 3분기 말 기준 메지온의 현금성 자산은 201억원에 불과하다. 리픽싱 조건이 없다는 것도 부담이다. 영구 CB가 보통주로 전환되려면 주가가 행사가(15만6113원)보다 높게 형성되는 ...

한국경제 | 2022.03.23 12:45 | 류은혁

증시 침체로 기업들의 전환사채(CB) 발행이 급격히 줄어들고 있다. 코스닥 중소기업들의 주요 자금 조달처인 CB 시장이 위축되면서 한계에 몰리는 기업이 늘어날 것이라는 우려가 나온다. 4일 예탁결제원에 따르면 작년 12월부터 ... 주식으로 전환해주거나 만기에 채무를 상환해야 한다. 한 증권사 투자은행(IB)본부 관계자는 “CB의 주식 전환이 안된 상태로 채권 만기를 맞은 기업은 더욱 불리한 조건으로 CB를 재발행하거나 사채 시장으로 내몰릴 수밖에 없다”고 ...

한국경제 | 2022.03.04 17:29 | 이현일

... 7만원에 정해졌다. 게다가 주가도 부진하다. 28일 종가는 5만1600원으로 공모가보다 26% 하락했다. 상장 바이오벤처들도 자금 조달이 녹록지 않다. 전환사채(CB) 발행이 어려워졌기 때문이다. 지난해 12월 바뀐 전환가격 조정(리픽싱) 제도가 직격탄을 날렸다. 이전까지만 해도 주가 하락 시 전환가격 하향 조정만 가능했지만, 제도 개선으로 상향 조정이 의무화됐다. CB에 투자해도 투자자가 가져갈 수 있는 이익이 줄어드는 구조가 된 것이다. 김명환 ...

바이오인사이트 | 2022.02.28 17:23 | 한재영/이우상/이주현

... T세포가 증폭되기 때문에 CAR-T를 만들 수 있는 요건 자체를 충족하게 되는 겁니다. 실제로 나이 드신 분들 중에서는 T세포가 적어서 CAR-T를 만들 수 있는 요건 자체가 안 되는 경우가 있습니다. 허 요즘 거시경제 상황, 전환사채(CB) 리픽싱, 콜옵션 제한 등을 앞두고 바이오 회사들에 자금 수혈이 안 될까봐 걱정하는 시각도 있어서 여쭤봅니다. 네오이뮨텍은 매년 현금이 얼마씩 소진되고 있나요? 양 상장 직후인 올 1분기 말 보유 현금이 1765억 원이었고 ...

바이오인사이트 | 2021.12.27 09:05 | 한재영

KG동부제철은 한국특강이 발행한 2회차 전환사채(CB) 200억원어치를 전량 매입했다고 2일 밝혔다. 한국특강은 경남 함안에 본사를 둔 봉형강 제조업체다. 이 회사는 시설자금을 확보하기 위한 목적으로 이번 CB를 총 200억원 규모로 발행했다. 전환가액은 2천978원, 만기이자율은 5%로 설정됐으며 전환 청구 기간은 내년 12월 2일부터 2024년 11월 2일까지다. 주가 하락 시 전환가액을 조정하는 리픽싱 최저 조정가액은 2천85원으로, ...

한국경제 | 2021.12.02 15:17 | YONHAP